Pourquoi les grands innovateurs battent le marché

Plutôt que d’essayer de prédire l’économie ou les soubresauts de la Bourse, mieux vaut regarder du côté des entreprises qui transforment le monde. Peter Diamandis l’a bien compris : les grandes ruptures technologiques n’en sont qu’à leurs débuts et peuvent aussi créer de formidables opportunités d’investissement.

Les abonnés à mes différentes lettres d’investissement me posent souvent la même question : « Qui sont les personnes qui vous inspirent et dont vous suivez les conseils ? »

En règle générale, je n’écoute pas les autres conseillers en investissement. Je préfère mener mes propres recherches et tirer mes propres conclusions, en m’appuyant sur plus de 40 ans d’expérience sur les marchés.

Cela dit, quelques personnalités m’ont beaucoup appris. Et, indirectement, elles ont permis à mes lecteurs de gagner beaucoup d’argent.

L’une d’elles est Peter Diamandis.

Diamandis n’est ni économiste, ni analyste financier, ni un spécialiste dans la sélection de valeurs boursières. C’est un ingénieur, médecin, entrepreneur et auteur à succès. Surtout, c’est un homme qui suit de très près les grandes innovations en cours dans pratiquement tous les domaines.

Il est fondateur et président de la X Prize Foundation, fondateur exécutif et directeur de Singularity University, cofondateur de Zero Gravity Corporation, cofondateur et vice-président de Space Adventures, cofondateur et président de la Rocket Racing League, cofondateur de l’International Space University, cofondateur de Planetary Resources, cofondateur de Celularity, fondateur de Students for the Exploration and Development of Space, ainsi que vice-président et cofondateur de Human Longevity Inc.

Diamandis est aux premières loges des avancées qui se produisent dans la biotechnologie, le cloud computing, les réseaux, les capteurs, la robotique, l’intelligence artificielle, la génétique, l’impression 3D, les nanotechnologies, la blockchain, la réalité augmentée et virtuelle, et des dizaines d’autres secteurs encore.

Certains le qualifient de « techno-optimiste ». Il est convaincu que les progrès de la science, de la technologie et de la médecine nous font entrer dans une ère de prospérité sans précédent. Pour ma part, je parlerais plutôt d’optimisme rationnel.

Tout comme moi, il fonde sa confiance dans l’avenir sur les données.

Là où la plupart des gens se concentrent sur les échecs, les revers et même les crises majeures — comme la pandémie —, Diamandis regarde ailleurs : il observe le progrès technologique, qui avance à un rythme exponentiel. Et selon lui, cette accélération ne fait que commencer.

Dans les mois et les années à venir, elle devrait encore s’intensifier sous l’effet de ce qu’il appelle les « six D ».

Digitalisation. Communications, actualités, connaissances, photos, vidéos, musique… tout circule désormais instantanément à travers le monde.

Déception. Nous avons du mal à percevoir la croissance exponentielle dans le numérique, parce qu’elle reste invisible à l’œil nu. Mais ses effets, eux, deviennent impossibles à ignorer.

Disruption. Les technologies numériques améliorent l’efficacité, réduisent les coûts et, ce faisant, bouleversent des secteurs entiers.

Démonétisation. Plus la technologie devient bon marché, moins l’argent constitue une barrière. Aujourd’hui déjà, chacun peut télécharger une infinité d’applications donnant accès à des téraoctets d’information – et à une multitude de services – pour un coût proche de zéro.

Dématérialisation. Des objets que l’on achetait autrefois séparément (calculatrices, réveils, CD, DVD, cartes routières, GPS, radios, appareils photo, caméscopes, dictaphones et bien d’autres) tiennent désormais dans le smartphone que vous avez en poche.

Démocratisation. Dès qu’une technologie est numérisée, elle devient accessible à un nombre croissant de personnes. Les outils les plus puissants ne sont plus réservés aux États, aux grandes entreprises ou aux ultra-riches : ils passent entre les mains du plus grand nombre.

Alors, quel rapport ces informations ont avec la Bourse ?

C’est simple : si vous voulez obtenir de meilleurs rendements sur les marchés, cessez d’essayer de deviner la prochaine inflexion de l’économie ou de la Bourse ; concentrez-vous plutôt sur les entreprises, et plus particulièrement sur les grands innovateurs.

Mes abonnés ont ainsi déjà engrangé des gains à deux, voire trois chiffres sur plusieurs sociétés de notre portefeuille. Nous parlons ici d’entreprises de pointe, leaders dans leur domaine. Mais ce n’est pas seulement leur côté « science-fiction devenue réalité » qui les rend intéressantes.

Ce sont souvent des sociétés qui affichent une croissance des ventes à deux chiffres, gagnent des parts de marché, publient des bénéfices supérieurs aux attentes, dégagent des rendements élevés sur fonds propres, lancent régulièrement de nouveaux produits et services, bénéficient d’un solide soutien institutionnel et présentent de bons signaux techniques.

Elles dominent le marché à la fois par la croissance de leurs profits et la dynamique de leur cours en Bourse.

Et ce n’est pas tout. Ces entreprises contribuent aussi, comme Diamandis en conviendrait certainement, à nous rapprocher d’un monde plus sain, plus vert, plus sûr et plus prospère.

Le plus souvent, ces sociétés appartiennent au secteur technologique.

Et si vous voulez améliorer la performance de votre portefeuille, vous avez tout intérêt à leur accorder une place plus importante.